Według raportu Michaela Roxlanda, starszego analityka papieru i opakowań w Trust Securities, który został przesłany inwestorom 4 maja, odpowiednio International Paper, Georgia-Pacific Corporation i American Packaging Company ogłosiły podwyżkę ceny papieru kraft. Nowe ceny zaczną obowiązywać 1 czerwca.
Zgodnie z tą notatką zapowiadane kwoty podwyżek kształtują się następująco: International Paper podniesie cenę o 70 dolarów za tonę, Georgia-Pacific o 50 dolarów za tonę, a American Packaging o 50 dolarów za tonę.
To jeszcze nie koniec. Tak naprawdę już w zeszłym tygodniu Smo菲维实洛克 oddał już „pierwszy strzał”, ogłaszając podwyżkę ceny za tonę o 50 dolarów począwszy od 1 czerwca. Oznacza to, że czołowi gracze w Ameryce Północnej osiągnęli pewien konsensus w sprawie podwyżki cen.
Warto wiedzieć, że jest to kolejny mocny impuls po wzroście cen o 70 dolarów za tonę w marcu tego roku. W ciągu zaledwie jednego kwartału skumulowany wzrost przekroczył 100 dolarów. Taka częstotliwość i intensywność jest naprawdę rzadka na rynku w ciągu ostatnich kilku lat.
W tym miejscu niektórzy mogą zapytać: biorąc pod uwagę obecną złożoną sytuację gospodarczą na świecie i chwiejne zaufanie konsumentów, skąd ci giganci mogą mieć pewność, że wspólnie podniosą ceny w tym krytycznym momencie?
Według tych producentów powody są bardzo podobne: chęć zrównoważenia przerażająco rosnących kosztów produkcji. Rosną nie tylko ceny surowców, ale także koszty transportu, surowców chemicznych i koszty zakupu drewna. Co gorsza, sytuację zakłócają także geopolityczne czarne łabędzie. Wahania cen energii spowodowane konfliktami na Bliskim Wschodzie rozprzestrzeniają się jak domino na branżę opakowaniową.
Tony Smythe, dyrektor generalny Smurfit Widrow, podczas rozmowy telefonicznej dotyczącej wyników finansowych wyraził się dość bezpośrednio: „Szczerze mówiąc, ta podwyżka cen jest konieczna dla naszej firmy i całej branży. Jest nieunikniona”.
W rzeczywistości analitycy nie byli już wcześniej zgodni co do terminu tej rundy podwyżek cen. W pierwszym kwartale, w związku z sytuacją na Bliskim Wschodzie i słabnącym nastrojem konsumentów, wiele osób uważało, że podwyżkę cen można przesunąć na koniec lata lub nawet jesień.
Rzeczywistość jest jednak taka, że ożywienie popytu rynkowego w marcu i na początku kwietnia przekroczyło oczekiwania. Kadra kierownicza wyższego szczebla z największych firm ogólnie informowała, że chociaż pierwszy kwartał był trudny, struktura zamówień po marcu była bardzo silna. Firma American Packaging Company przewidziała nawet, że ta dynamika wzrostu utrzyma się przez cały rok 2026.
Oprócz rosnącego popytu, „spowodowana przez człowieka redukcja” po stronie podaży jest podstawową siłą, która sprawia, że ta runda podwyżek cen jest naprawdę uzasadniona. Najnowsze dane opublikowane przez American Forest and Paper Association przyprawiają o dreszcz strachu: w pierwszym kwartale 2026 r. produkcja północnoamerykańskiego papieru typu kraft spadła o 8% rok do roku, co oznacza największy spadek od wielu lat.
Źródłem tej sytuacji jest fakt, że w 2025 roku cała branża ogłosiła wspólnie bezprecedensowy plan redukcji mocy, w którym łączna moc przeznaczona do wyłączenia stanowiła blisko 10% ówczesnych mocy. Ostatnia partia wyłączeń faktycznie miała miejsce w pierwszym kwartale 2026 r.
Doprowadziło to do bardzo interesującego zjawiska: z jednej strony popyt rośnie; z drugiej strony podaż gwałtownie maleje. Dyrektor generalny International Paper, Andy Silvernail, podczas spotkania bezpośrednio zaprzeczył tym, którzy wątpili w brak podaży. Mocno wierzył, że obecny rynek papieru jest „rzeczywiście bardzo ciasny”, a firmie wręcz brakuje dostaw. To niedopasowanie między podażą a popytem stanowi doskonały etap dla papierni, aby odzyskać swoją siłę cenową.
Jednak w czasie tej intensywnej fali wzrostu cen wybuchła także znacząca „wojna na słowa” pomiędzy producentami a agencjami informacji rynkowej. Na spotkaniu dyrektorzy American Packaging Company otwarcie wyrazili swoje niezadowolenie z mechanizmu cenowego Fastmarkets RISI.
Okazało się, że w ogłoszonej w marcu podwyżce cen o 70 dolarów indeks potwierdził jedynie część o 50 dolarów. Indeks ten nie odzwierciedlał w pełni faktycznego wzrostu, co spowodowało, że producenci poczuli się wyjątkowo sfrustrowani. W rzeczywistości odzwierciedla to również fakt, że w obecnym otoczeniu rynkowym istnieje ostra konkurencja pomiędzy rzeczywistymi cenami rynkowymi a indeksem branżowym. Każda podwyżka grosza to prawdziwa bitwa rozumów.
Dla tych z nas, którzy znajdują się na niższym końcu łańcucha dostaw lub uważnie monitorują globalny łańcuch dostaw, czerwcowy wzrost cen bardziej przypomina punkt zwrotny. Według postu Matta Reddingtona, wiceprezesa ds. opakowań w Procure Analytics, czerwiec będzie „głównym punktem zwrotnym w cenach papieru do wieszania”.
Podkreślił, że w obliczu rosnących kosztów produkcji podniesienie cen jest dla producentów jednym z niewielu sposobów na odzyskanie poniesionych kosztów. „Dla kupujących będzie to prawdopodobnie początek ciągłego cyklu wzrostowego cen” – powiedział.
Według planów największych gigantów branży papierniczej, korzyści wynikające z pierwszej rundy podwyżek cen zostaną w pełni odzwierciedlone już w lipcu. Oczekuje się, że korzyści wynikające z drugiej rundy podwyżki cen w czerwcu zostaną w pełni uwzględnione w sprawozdaniach finansowych do końca września. International Paper przewiduje nawet, że same przychody z cen przyniosą spółce w drugiej połowie 2026 roku 175 milionów dolarów.
Na północnoamerykańskim rynku papieru kartonowego w 2026 r. rozgrywa się dramat „zarządzania wydajnością” w celu uzyskania „dźwigni cenowej”. Pod podwójną presją wysokich cen energii i niepewności geopolitycznej giganci opakowaniowi nie decydują się już na konkurencję niskimi cenami. Zamiast tego przesuwają koszty, wspólnie zmniejszając podaż. W tym stale rosnącym cyklu cenowym ten, kto będzie w stanie dokładniej przewidywać i planować wcześniej, będzie tym, który utrzyma swoją pulę zysków podczas tej burzy kosztowej.
